وقد شجعت مدونة التعدين لعام 2002، المستوحاة من البنك الدولي والمصممة لجذب الاستثمار الأجنبي، على ازدهار قطاع التعدين. على مدى السنوات العشر الماضية، كانت صناعة التعدين في جمهورية الكونغو الديمقراطية واحدة من أكثر الصناعات ديناميكية في أفريقيا جنوب الصحراء الكبرى. وعلى الرغم من البيئة التشغيلية الصعبة (صعوبات في الإمداد بالمياه والكهرباء وضعف أداء البنية التحتية لإخلاء الخام)، فإن وفرة الموارد المعدنية كانت السبب إلى حد كبير في الأداء الجيد لهذه الصناعة.^[1] وهو القطاع الذي يساهم بأكثر من 801 تيرابايت 3 تيرابايت من عائدات صادرات البلاد.

انعكاس دورة السلع الأساسية وما تلاه من انتعاش في الأسعار العالمية في عام 2017 (النحاس: +60% إلى 7100 $/طن، والكوبالت : +125.98 % 71000 $/طن والذهب +125.98 % إلى 1300 $ للأونصة) شجع على نمو حجم الإنتاج (+9.3 % للنحاس، +18% للكوبالت، +13.3 % للماس، +5.7 % للذهب). لا يزال إنتاج النفط فقط في اتجاه تنازلي (-4.8 1 تيرابايت 3 طن). وخلال الربع الأول من عام 2018، انخفضت أسعار النحاس، التي لا تزال مرتفعة، انخفاضًا طفيفًا (-31 تيرابايت 3 تيرابايت أو 6990 1 تيرابايت 4 تيرابايت/طن). وخلال نفس الفترة، استمرت أسعار الكوبالت، وهو مادة خام استراتيجية لصناعة بطاريات السيارات الكهربائية، في الارتفاع بشكل حاد (+39%، من 71000 $/T إلى 97000 $/T). والطلب العالمي على هذا المعدن، الذي تُعدّ جمهورية الكونغو الديمقراطية المنتج الرئيسي له في العالم (60% من العرض العالمي)، قوي للغاية ومن المتوقع أن يرتفع على المدى الطويل، نظرًا لاحتياجات صناعة السيارات، حيث يمكن أن يرتفع الطلب من 90,000 طن/سنة إلى 122,000 طن/سنة بحلول عام 2025.

الانكماش الاقتصادي في عام 2019

اتسم عام 2019 بانخفاض أسعار النحاس والكوبالت[2]. استمرت أسعار الكوبالت في الانخفاض بشكل مطرد طوال عام 2019، حيث انخفضت بمعامل 3 بين الذروة التي وصلت إليها في مارس 2018 (95,000 1 تيرابايت 4 طن/طن) والأسعار الحالية (32,000 1 تيرابايت 4 طن/طن). كما انخفضت أسعار النحاس على مراحل، من 6,500 1 تيرابايت 4 طن/طن في فبراير إلى مستوى 6,000 1 تيرابايت 4 طن/طن الرمزي في بداية الصيف. وفي نهاية شهر ديسمبر، بلغت أسعار النحاس العالمية 62,001 1 تيرابايت لكل طن نحاس.

فيما يتعلق بأحجام الإنتاج، استمر الإنتاج في الارتفاع خلال الأشهر الستة الأولى من العام (+31 تيرابايت 3 تيرابايت 3 تيرابايت للكوبالت و+111 تيرابايت 3 تيرابايت 3 تيرابايت للنحاس). أما توقعات الإنتاج فهي أكثر تبايناً. فهناك العديد من مشاريع التعدين الكبرى قيد التطوير حاليًا (مشروع كاموا-كاكولا التابع لشركة إيفانهوي)، وكذلك مشروع منجم القصدير التابع لشركة ألفامين. وعلى العكس من ذلك، أشار عدد من المناجم الكبرى إلى أنها تفكر في تقليص عملياتها أو أنها في المنطقة الحمراء (منجم تينكي فونغوروميه). أعلنت شركة جلينكور عن تعليق الإنتاج في منجمها منجم موتاندا. ويرجع هذا التوقف المؤقت إلى استنفاد خامات الأكسيد والتحول إلى تعدين خام الكبريتيد، الأمر الذي يتطلب تكنولوجيا معالجة مختلفة واستثمار حوالي 500 مليون يورو$. يأتي هذا التعليق للإنتاج في أكبر منجم للكوبالت في العالم (موتاندا) في وقت يشهد توترًا بين مشغلي التعدين الرئيسيين والحكومة. ومن المتوقع أن يكون له تأثير مباشر على الإيرادات الحكومية خلال الأشهر القادمة. وتشير تقديرات البنك الدولي إلى أن إغلاق هذا المنجم سيؤدي تلقائيًا إلى تدهور ميزان المدفوعات بنقطتين من الناتج المحلي الإجمالي. وقد قررت مجموعة بانرو، وهي إحدى الشركات الرائدة في مجال مناجم الذهب، تعليق الإنتاج في كيفو الجنوبية ومانييما بسبب الوضع الأمني في أعقاب هجمات المتمردين على العديد من مواقعها.

تأثرت عائدات التعدين بهذا التباطؤ. وينص النظام الضريبي المطبق على صناعة التعدين على دفع الضرائب المستحقة في عام 2019 على أقساط، استناداً إلى الدخل لعام 2018. وبالسعر الحالي للكوبالت، ينبغي أن تكون المدفوعات التي يسددها عمال المناجم في شكل سلف أقل بكثير، وبالتالي ستؤدي إلى إعفاءات ضريبية، أي أن الإيرادات الضريبية للدولة في عام 2020 ستكون أقل بكثير. شكلت عائدات ضرائب التعدين 371 تيرابايت 3 تيرابايت من الإيرادات الحكومية، أو 1.6 مليون تيرابايت 1 تيرابايت 4 تيرابايت في عام 2018. ومن المتوقع أن تنخفض هذه الإيرادات، التي تعتمد بشكل كبير على أداء قطاع التعدين، بشكل ميكانيكي، على الرغم من أن السلف على الإيرادات الضريبية الممنوحة من شركات التعدين الكبرى قد استهلكت بالفعل الكثير من مساحة المناورة لدى الدولة، ولا تزال احتياطيات النقد الأجنبي منخفضة (أسبوع واحد من الواردات). مع انخفاض الأسعار، حقق إنتاج التعدين نموًا قدره 4.51 تيرابايت 3 تيرابايت، وهو أقل مما كان عليه في عام 2018 (+ 5.81 تيرابايت 3 تيرابايت).

مدونة التعدين 2018

اعتُبر قانون التعدين لعام 2002 مواتياً جداً لصناعة التعدين. قانون التعدين الجديد، الذي صدر في مارس 2018، أقل من ذلك. الشركات الأجنبية الكبرى التي تأسست في جمهورية الكونغو الديمقراطية^[3] حاول معارضة بعض التدابير المعتمدة، ولا سيما إلغاء "بند الاستقرار". كان هذا البند ينص على الإبقاء على الضرائب عند مستواها الأولي لمدة 10 سنوات. بالنسبة للصناعة، تم تبرير هذا البند بإطفاء الاستثمارات الضخمة جدًا التي تم إجراؤها في القطاع (10 مليار تيرا بايت 4 تيرا بايت وفقًا للصناعة). ومن شأن إلغاء هذا البند أن يخلق عدم استقرار ضريبي من شأنه أن يضر بمناخ الاستثمار المستقبلي في القطاع.

ينص القانون الجديد، المستكمل باللوائح التنفيذية، على وجه الخصوص على :

• إلغاء شرط الاستقرار لمدة 10 سنوات، والذي أصبح الآن محددًا بـ 5 سنوات;
• زيادة في حصة الدولة الكونغولية في الشركات العاملة، من 5 إلى 10%;
• إعادة حساب الإتاوات عن طريق زيادة المعدلات على الخامات من 2.5 إلى 3.51 تيرابايت إلى 3.51 تيرابايت إلى 101 تيرابايت للخامات الاستراتيجية مثل الكوبالت;
• فرض ضريبة قدرها 501 تيرابايت 3 تيرابايت على الأرباح الفائقة عندما ترتفع أسعار السلع الأساسية بأكثر من 251 تيرابايت 3 تيرابايت مقارنةً بالتوقعات الواردة في دراسة الجدوى;
• معاملة ضريبية أقل ميزة، وزيادة التزامات إعادة العملة إلى الوطن,
• تقتصر فرص التعاقد من الباطن على الكيانات القانونية التي يحكمها القانون الكونغولي وبرأس مال كونغولي.

المحتوى المحلي وقانون التعاقد من الباطن

تريد السلطات تشجيع الاستخراج المحلي للمعادن من خلال المعالجة المحلية. وحتى الآن، كان لمدونة التعدين الجديدة الأثر الرئيسي في بلورة استياء المشغلين الرئيسيين. وفي المستقبل، سيتعين عليهم الالتزام بقواعد اللعبة الجديدة، مثل مشاركة الإنتاج كما هو الحال في صناعة النفط.

لتعزيز معالجة المعادن المحلية، اعتمدت السلطات في عام 2017 قانونًا جديدًا بشأن معالجة المعادن. قانون التعاقد من الباطنتم إطلاق هيئة التنظيم رسميًا في أكتوبر 2019. تنص المادة 6 من هذا القانون على ما يلي "التعاقد من الباطن مخصص للشركات المملوكة للكونغوليين التي يروج لها الكونغوليون". يهدف إلى إتاحة مساحة أكبر للشركات الكونغولية في قطاع لا يزال غير شامل للجميع.

التذييلات

سعر الكوبالت، مارس 2018 - السنة التقويمية 2019

المصدر: بورصة لندن للمعادن (LME)